GXS 2025财年因收入增加、成本下降，亏损收窄至2.081亿新元

【新加坡】数字银行 GXS 周二（4月28日）表示，其2025财年亏损从去年同期的2.143亿新元收窄至2.081亿新元。

该实体包括新加坡的 GXS 银行和马来西亚的 GXBank。

GXS 银行的亏损同样有所收窄，2025财年亏损额从之前的1.454亿新元降至1.321亿新元。亏损减少的原因是运营成本降低和收入增加。

GXS 的净利息收入从3020万新元增至2025财年的5560万新元。GXS 银行的2025财年净利息收入也从上一年的2680万新元增至3930万新元。

GXS 的非利息收入在2025财年飙升至1400万新元，而此前为190万新元。同期，GXS 银行的非利息收入从270万新元增至470万新元。

GXS 的运营成本从2024财年的2.231亿新元降至2025财年的2.176亿新元。GXS 银行的成本则从1.524亿新元降至2025财年的1.345亿新元。

GXS 在2025财年的存款额为23亿新元，同比增长38%。

GXS 集团首席执行官 Lai Pei-Si 告诉《商业时报》，该银行已将其贷款规模扩大了约三倍，目前达到10亿新元，并计划在2026年继续扩大。

GXS 的信贷及其他亏损拨备从2024财年的2290万新元增至2025财年的5840万新元。GXS 银行的该项拨备也从2260万新元增至4150万新元。

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在扩大贷款规模的同时，GXS 的信贷质量有所改善，其预期信贷损失率从6.8%降至2025财年的4.6%。

Lai 表示，这部分归因于贷款组合的变化，担保贷款已成为2025财年贷款组合的一部分。这种多元化使得 GXS 能够更好地应对信贷周期。

GXS 银行还在周一与中小企业 (SME) 融资平台 Funding Societies 合作推出了一款担保贷款产品。

该产品允许中小企业以住宅或商业地产为抵押，借款最高可达200万新元。

除了实现贷款组合多元化，GXS 还改进了自身的信贷模型，并能更好地预测信贷周期的变化，利用数据快速迭代其信贷模型。

Lai 说：“因此，这使我们能够更准确、更好地提供信贷；这些就是（预期信贷损失）百分比实际下降的原因。”

虽然2026财年的信贷及其他亏损拨备可能会高于2025财年，但这主要是由于贷款规模的扩大。Lai 表示：“2025年证明了我们能够找到与客户需求相契合的产品。”

她补充说，GXS 目前并不专注于非利息收入，其目标是服务于传统贷款机构服务不足的目标市场群体。

GXS 客户的最大需求

GXS 客户的最大需求是获得贷款渠道。

Lai 解释道：“我们首先推出无担保贷款，因为这是我们客户需求最大的产品；但它也让我们能够建立利润和收入，成为我们第二大收入来源。”

GXS 约20%的贷款客户是“白户”借款人，即在征信机构几乎没有信用记录的借款人。

在马来西亚，40%的借款人是首次借款人。GXS 的信贷模型经过调整，能够评估这类借款人的信誉度，而他们通常会被传统贷款机构拒之门外。

该集团首席执行官表示：“我们的设计理念是确保我们的信贷模型能让首次借款人获得贷款。”

继2022年推出后，GXS 直到2025年7月才推出其收费产品 GXS Invest，前后相隔约三年。

据 Lai 称，该产品的市场反响“令人鼓舞”。她补充说，公司计划在2026年上半年推出另一版 GXS Invest，届时将提供另外四只基金，供客户根据其风险偏好进行选择。

公司还计划于2026年下半年为新加坡客户推出信用卡。该产品将利用 GXS 母公司——Grab 和 Singtel 的生态系统。

GXBank 的贡献

在2025财年，由于 GXS 银行比 GXBank 早一年成立，因此继续为 GXS 贡献了大部分的财务收入。

但 Lai 指出，GXBank 在2025财年增长强劲，尤其是其无担保贷款产品 FlexiLoan，实现了数倍的增长。

她表示：“GXBank 的 零售 FlexiLoan 产品在短时间内，总未偿还贷款额已增长至5亿林吉特，收到的申请超过60万份。”

市场规模庞大，需求旺盛，只要产品与市场契合，GXBank 就能实现业务增长。

在手续费收入方面，GXBank 选择了银行保险业务，分销 Zurich 的保险产品，而不是推出投资产品。

Lai 表示，遵循新加坡金融管理局 (金管局) 为本地数字银行设定的框架，GXS 有望在2027年前实现五年内盈利的里程碑。

总支出有所下降，这主要得益于 GXS 的区域性技术基础设施，它为 GXS 旗下的各家数字银行提供了一个基础，使其能够将现有产品调整以适应各自的市场。

成本收入比已从2024财年的695%降至2025财年的313%，降幅超过一半。

该数字银行正密切关注当前的宏观经济波动和不确定性，但 Lai 对其作为数字贷款机构的本质充满信心。

她补充说：“我们拥有的数据集以及我们监控情况的频率，使我们不仅能够观察，而且能够在需要时迅速做出反应。”

她解释说，GXS 的2026财年目标是实现“收入增长两倍”和“资产增长三倍”。该数字银行寄望于其已找到的产品市场契合度以及其挑战者银行的地位，以在市场中占据更大份额。

Lai 指出，重要的是，GXS 必须保持团队的积极性和激励，共同推动银行的成长。它还必须继续通过其产品实现差异化。

她指出：“我们是否能够服务于我们想要服务、而其他银行未能服务的细分市场？这正是我们存在的理由。”