EGP Energy Corporation为在主板进行首次公开募股提交初步招股说明书

【新加坡】电力基础设施解决方案和服务提供商EGP Energy Corporation于周二（6月30日）提交了初步招股说明书，计划在新加坡交易所（SGX）主板上市。

这是继物流解决方案提供商All-Link Air & Sea于当日早些时候申请主板上市后，周二提交的第二份招股说明书。

在此之前，JustCo和UI Boustead Reit已于今年在主板上市。Foundation Healthcare也于本月早些时候提交了主板上市的初步招股说明书。

根据上市时间，EGP Energy可能成为今年第四家或第五家在主板首次亮相的公司。

EGP Energy尚未披露发行规模或预计上市日期。

United Overseas Bank和UOB Kay Hian是此次首次公开募股的联席发行经理。UOB Kay Hian还担任独家簿记管理人和承销商。

最低申购数量为1000股发行股，额外申购须以100股为单位进行。

在首次公开募股之外，基石投资者已同意以发行价认购总计4120万股基石股份，但这需要满足惯例条件，包括承销协议在上市日期前保持有效。

EGP Energy的控股股东——Fangrowth Holdings、Frankie Fan和Ng Tian Soo——以及主要股东Growth Synergy和Ho Teck Hong，已与联席发行经理和独家簿记管理人达成禁售安排。基石投资者将不受任何禁售期限制。

SEE ALSO

AirTrunk said to be near confidential filing for biggest Singapore IPO in years

JustCo’s dismal debut: Did institutional investors misjudge the company’s public market value?

Logistics solutions provider All-Link Air & Sea files preliminary prospectus for mainboard IPO

公司计划将首次公开募股和基石投资所得的净收益用于以下目的：

• 用于扩大产品供应和客户群，并增强公司在维修服务、数字化和智能技术方面的能力；

• 用于将业务版图扩展至马来西亚和印度尼西亚；以及

• 用于一般企业用途和补充营运资本。

EGP Energy在其招股说明书中表示：“我们的扩张战略将同时瞄准私营部门和公共或政府关联实体，包括印度尼西亚的Perusahaan Listrik Negara和马来西亚的Tenaga Nasional等国家电网运营商。”

强大的竞争地位

EGP Energy是新加坡一家专注于输配电项目的关键电力基础设施解决方案和服务提供商。其专长在于超高压/高压输电以及中压配电网项目。

该公司专门为输配电项目提供工程、采购和施工管理服务，其中包括项目设计，以及电气设备的供应、安装、定位、测试和调试。

招股说明书中援引的一份独立市场研究报告指出，EGP Energy已在新加坡的超高压和高压输配电市场中建立了强大的竞争地位，尤其是在开关设备和变压器领域。

该报告估计，2025年该公司在新加坡超高压和高压开关设备及变压器市场中占有24.9%的份额。

在截至12月的2023、2024和2025财年，EGP Energy的收入分别从1630万新元增至3790万新元和3890万新元。税后利润从2023财年的410万新元增至2024财年的850万新元，并进一步增至2025财年的1030万新元。

该公司有很大一部分收入来自一个关键的公用事业客户，在2023、2024和2025财年，该客户贡献的收入分别约占总收入的37.2%、47.1%和80.5%。

截至2026年5月31日，EGP Energy与该客户的订单总额约为2.39亿新元。公司预计，该公用事业客户授予的项目将继续贡献大部分收入。

其招股说明书指出：“本集团保持着审慎的财务状况，这得益于严格的成本管理、有效的营运资本管理以及持续产生经营现金流的良好记录。”

然而，EGP Energy也提醒，其业务本质上是基于投标、项目驱动且非经常性的，收入确认取决于项目的进展和完成情况。因此，其收入和盈利能力可能在不同报告期之间出现波动。

招股说明书还指出，认购此次IPO的投资者将面临每股净资产值的即时稀释，因为发行价预计将高于发行完成后公司的每股净资产值。招股书补充称，未来任何为支持增长而进行的股权融资，都可能导致股东权益被进一步稀释。

公司董事计划建议，在2026和2027财年，派息率将最高达到税后净利润的40%。