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对60/40投资组合而言,这次会有所不同吗?

我们实际上应以更长期的历史数据为依据来确立预期

    • 由于2021至2022年期间回报乏力,许多文章宣称60/40投资组合已经“消亡”。但自2022年底以来,该投资组合已上涨40%。
    • 由于2021至2022年期间回报乏力,许多文章宣称60/40投资组合已经“消亡”。但自2022年底以来,该投资组合已上涨40%。 照片来源:PIXABAY
    Published Mon, Oct 6, 2025 · 06:07 PM

    本文由AI辅助翻译

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    在过去十年中,60/40投资组合(60%全球股票,40%全球债券)的年化回报率为8%。

    过去五年的平均回报率为7.4%。在10年、15年和35年的时间跨度里,回报率基本都徘徊在7%左右,有时升至8%,有时则接近6%。

    在过去35年里,60/40投资组合的累计涨幅高达833%。这些数字相当可观,似乎也超出了大多数人的预期。

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